Подкрепените с крипто финансови продукти като крипто индексни фондове и борсово търгувани фондове (ETF) показаха своя потенциал да разрушат плътно свързания свят на централизираните финанси.
Блокчейн технологията, силата зад криптовалутите, непрекъснато остава в съзнанието на инвеститорите. Криптовалутите нахлуха на световните финансови пазари, обещавайки разрушителен отдих на финансовите и паричните пазари чрез продажба на силата на децентрализацията.
Въпреки това, въпреки че те имат потенциала да създадат печеливш бизнес, проблемът е, че не е възможно да се „инвестира в криптовалута“, както бихте направили на фондовия пазар чрез общи пазарни индексни фондове.
Дълго време играчите на фондовия пазар останаха скептични или твърде заети, за да прозрат „обещанието за промяна“, което криптовалутите предвиждат. Повечето не успяха да осъзнаят възникващия потенциал на криптото да се превърне в модерен финансов продукт, който биха могли да пакетират. Докато инвестирането в конкретни крипто токени е възможно, притежаването на диверсифицирани крипто активи във вашите редовни брокерски или дори пенсионни сметки не е най-лесното нещо.
За тези, които се интересуват, изборът от над 2000 различни вида криптовалути остава просто кошмар. Инвестирате ли в големи монети като Bitcoin и Ethereum, или избирате по-малките? Това е така, защото никой не може да каже кои крипто активи ще бъдат бичи или мечи в бъдеще. Крипто индексните фондове и ETF предлагат шанс на потенциалните инвеститори да залагат на целия пазар.
Тъй като финансовите компании започват да пакетират този нововъзникващ продукт за потенциални инвеститори, нашето изчерпателно ръководство ще анализира темата за крипто индексните фондове и ETF и всичко, което трябва да знаете за тях.
Съдържание
Какво е Crypto Index Fund?
Крипто индексният фонд е инвестиционен инструмент, който позволява на потребителите да имат диверсифицирано портфолио от криптовалути. Като позволяват на инвеститорите да избират група криптовалути вместо един крипто актив, крипто индексните фондове позволяват на потребителите да намалят нивата на риск, тъй като го разпределят между различните активи. Това е подобно на игра на всички страни, за да можете в крайна сметка да излезете на върха.
Инвестирането в крипто индексни фондове може да се оприличи на инвестиране в целия фондов пазар, вместо да купувате акции от отделни компании. Мениджърите на фондове купуват подобна част от всички акции в индекса. Когато използвате такава стратегия, ще спекулирате с представянето на целия пазар, вместо да разчитате на акциите на една компания.
Например, ако сте фен на акциите на технологични гиганти като Apple, Facebook или Microsoft, по-добре е да купите и трите, така че когато цената на едната падне, да сте покрити от останалите.
Как работят фондовете на Crypto Index
Идеята зад индексните фондове е да се създаде неусложнен инвестиционен продукт с минимални разходи, който помага на потребителите да направят висока възвръщаемост на инвестициите, като същевременно избягват рисковете, свързани с боравенето с отделни криптовалути. Индексният фонд проследява ефективността, цената и капитализацията на различни променливи на група криптовалути, подобно на индекса S&P 500.
Мениджърите на фондове използват данните, налични в блокчейна, за да изчислят ефективността на всяка група криптовалути, използвайки автоматизиран процес на индексиране, като по този начин елиминират възможността за човешка намеса, произвол или грешка.
Фондовете използват наличните данни в домейна на блокчейн, за да изчислят по прозрачен начин индекса за ефективност на всяка група криптовалути. Целият процес на индексиране е автоматизиран с минимален обхват за човешка грешка, произвол или намеса. Токените, предлагани от различни индексни фондове за криптовалута, представляват дяловете на инвеститора във фондовете. Индексните фондове се администрират с помощта на специализирани сървъри, които използват интелигентни договори, базирани на блокчейн.
Въздействието върху крипто индустрията
Крипто индексните фондове могат да бъдат от полза за крипто инвеститорите по следните начини:
Диверсификация на офертата
За разлика от други финансови активи, прогнозирането на цената на криптовалутите е предизвикателство поради нестабилността на цените им. В резултат на това всеки инвеститор, който се опитва да анализира представянето на един цифров актив, преди да вземе инвестиционно решение, ще трябва да свърши много работа.
Изборът на крипто индексен фонд ви позволява да закупите различни криптовалути в една покупка. Можете да изградите диверсифицирано портфолио, като по този начин увеличите капиталовата си база. Тъй като индексните фондове използват автоматизирано проследяване, можете да сте сигурни, че вашите активи са в безопасност, тъй като те следват и индексират.
Привличане на нови инвеститори
Все още има съмнения относно безопасността на правенето на крипто инвестиции за милиони потенциални инвеститори, които все още са нови в света на блокчейн. Крипто индексните фондове предлагат на скептично настроените потенциални инвеститори по-малко рискова причина да инвестират в криптовалути. На инвеститорите няма да им се налага да си блъскат мозъка, анализирайки отделни активи, а по-скоро ще се докоснат до различни криптовалути чрез един фонд. Това улеснява начинаещите да искат да се впуснат в крипто сферата.
Увеличаване на популярността
Въпреки нарастващите проблеми, като например нестабилността, пред която е изправен секторът, е очевидно, че много финансови институции вече виждат пълния потенциал на криптовалутите. Това е причината водещите институции вече да стартират своите крипто индексни фондове.
Нарастващият брой нови индексни фондове, продаващи цифрови активи като прозрачна опция, различна от други инфлационни и манипулативни опции, наскоро увеличи популярността на крипто. Тъй като различни парламенти и финансови институции обсъждат регулации и бенчмаркинг, има всички възможности инвестирането в крипто индексни фондове скоро да стане по-достъпно и удобно за начинаещи.
Плюсове на инвестирането в крипто индексни фондове 👍
Уорън Бъфет веднъж описа инвестициите в индекси като разумен финансов инструмент за инвеститорите. Същото важи и за крипто индексните фондове, когато се обмислят ползите от инвестирането в такъв. Те включват:
Рентабилен
Тъй като мениджърите на фондове имитират индекси, таксите, свързани с крипто индексните фондове, са относително по-ниски в сравнение с други налични опции. Също така, тъй като е вероятно мениджърите на фондове да търгуват активи по-рядко, това намалява дължимите комисионни и такси за транзакции.
Диверсификация
Крипто индексните фондове разпределят широко рисковете на инвеститорите, като им позволяват да инвестират в различни криптовалути. Инвестирането в индексен фонд ви излага на различни крипто активи. Вместо да проучвате и купувате различни криптовалути, трябва само да изберете надежден инвестиционен фонд за по-голям потенциал за печалба.
По-лесно вземане на решения
Инвестирането в крипто индексен фонд ви спестява трудностите да предвидите ефективността на конкретен крипто актив. Вместо да се концентрирате върху една конкретна криптовалута, търсенето на кошница, пълна с различни крипто активи, помага за намаляване на емоционалните инвестиции, тъй като не сте привързани към определена криптовалута.
Предсказуема дългосрочна възвращаемост
За разлика от отделните криптовалути, които може да не гарантират възвръщаемост, инвеститорите в крипто индексни фондове могат да бъдат спокойни за известна възвръщаемост в дългосрочен план. Стабилният доход, донесен от диверсификацията, бързо предпазва инвеститорите от сериозни загуби.
Недостатъци на инвестирането в индексни фондове 👎
Някои недостатъци на инвестирането в крипто индексни фондове включват следното:
По-малки печалби
Наличието на криптовалути с лошо представяне във вашето портфолио може лесно да доведе до намаляване на възвръщаемостта ви. В някои случаи можете да изпитате забавени печалби в сравнение с други агресивни форми на инвестиции в криптовалута.
По-малко контрол
Мениджърите на крипто индексни фондове са отговорни за избора на крипто активите, които считат за най-добри във всеки конкретен момент. В резултат на това не можете да премахнете или добавите никакви криптовалути към портфолиото си.
Бариера за влизане
Въпреки че някои крипто индексни фондове не поставят никакви минимални изисквания за влизане, повечето имат значителна начална точка, която лесно може да изплаши потенциалните инвеститори.
Какво представляват борсово търгуваните фондове (ETF)?
Блокчейн ETF е инвестиционен фонд или продукт, базиран на основен крипто актив. Блокчейн ETF се специализират в инвестиране в крипто активи, подобни на акции на компании в блокчейн или дейности за крипто търговия. Блокчейн ETF не трябва да инвестират в компании, занимаващи се стриктно с криптовалути.
Когато като инвеститор купувате в борсово търгуван фонд, вие купувате в базовите активи. В резултат на това вие отговаряте на изискванията да получите част от печалбите, произтичащи от растежа на базовия актив във връзка със стойността на вашата инвестиция. Обърнете внимание обаче, че като инвеститор в ETF, вие не притежавате основния актив, както бихте притежавали акции. ETF се търгуват на ETF пазари, подобно на това как се купуват и продават акции на фондовия пазар.
Също така е важно да се отбележи, че има разлика между блокчейн ETF и Bitcoin или Ethereum ETF. Докато блокчейн ETF се основават на стойността на блокчейн технологията, крипто ETF се основават на стойността на конкретна единична криптовалута, независимо дали е биткойн или етериум.
Докато блокчейн ETF проследяват акциите на компании, които са инвестирали в технологията, крипто ETF проследява стойността на конкретния крипто актив. В момента има точна регулация по отношение на законността на блокчейн ETF, докато ETF все още са в спор с регулаторите в повечето юрисдикции.
Как работи крипто ETF?
За разлика от традиционните ETF, които изцяло притежават основния финансов актив, крипто ETF се различават, тъй като притежават крипто акции, фючърси на криптовалута или друг инструмент, базиран на криптовалута. Крипто ETF работят, като имитират движението на цените на основните крипто активи.
Крипто ETF понастоящем не са одобрени да държат действителни криптовалути, тъй като много регулаторни органи все още ги смятат за твърде рискови. В резултат на това те могат да имат комбинация от крипто акции, опции или фючърси, включени в сектора на криптовалутите.
Въпреки това, тъй като ETF не е задължително да притежават криптовалути, има определени моменти, когато техните движения може да не съответстват на основния крипто актив. В повечето случаи ETF ще отразяват крипто деривати, а не самите крипто активи.
Как се определя стойността на Crypto ETF
Нетната стойност на активите на крипто ETF се определя въз основа на изчислението в реално време на базовите активи. Тъй като колебанията в цената на ETF се влияят от цената на основния крипто актив, можете да очаквате цената му да отразява цената на актива. Всички ETF обясняват по-фините подробности за това как изчисляват своята оценка и поради това инвеститорите се съветват да прочетат внимателно проспекта, когато обмислят да се присъединят.
Плюсове на крипто ETF 👍
Има няколко предимства, свързани с инвестирането в крипто ETF, като например:
Излагане на криптовалута извън борсите
Преди ETF нерегулираните и рискови крипто борси бяха единственият начин, по който някой можеше да взаимодейства с крипто инвестиции. Крипто ETF вече предлагат експозиция за връзка с биткойн далеч от борсите.
Без проблеми със сигурността
Проблемите със сигурността и съхранението са горещи теми в крипто сферата, като историите за измами удрят заглавията. При ETF обаче инвеститорите не трябва да държат директно основния актив, което елиминира риска от кражба. В резултат на това никога няма да се притеснявате, че ще забравите или загубите адреса на своя крипто портфейл.
По-ясни данъчни последици
Липсва яснота относно данъчните последици, когато притежавате криптовалути и печалбите, които правите, докато търгувате с тях. Данъчните закони обаче са по-ясни при работа с ETF.
Има повече въпроси, отколкото отговори относно данъчните последици от криптовалутата и печалбите, генерирани чрез търговията с тези цифрови активи. Данъчните закони обаче са ограничени и това са законите, които ще управляват данъците, свързани с тези средства.
Минуси при инвестиране в крипто ETF 👎
Както всички хубави неща в живота, никога не е имало толкова перфектен инвестиционен инструмент на финансовите пазари. Следните са недостатъците на инвестирането в крипто ETF:
Липса на регулация
Докато крипто фючърсите са регулирани, криптовалутите като биткойн не са. Липсата на регулация е трън в плътта за крипто активите и това лесно се влива във всяка свързана инвестиция, когато инвеститорите се откажат от валутата.
Силно спекулативен
Криптовалутите и блокчейн са сравнително нови технологии. Въпреки че обещаха промяна в световната парична система, има проблеми тук и там, върху които все още се работи, преди да могат да се радват на широко приемане. Това е причината инвестициите в крипто ETF все още да са силно спекулативни.
Летливост
Криптовалутите са силно волатилни, което се равнява на по-високи нива на риск.
По-високи такси
Докато инвестиционните фондове обикновено натрупват някои такси за управление, крипто базираните ETF начисляват малко по-високи такси от обикновените ETF.
Без дивиденти
Криптовалутите не са компании и като такива не можете да очаквате дивиденти да са част от вашата възвръщаемост на инвестициите.
Липса на диверсификация
Крипто ETF са специфични само за конкретни крипто фючърси. За разлика от традиционните ETF, където можете да инвестирате в широк набор от ценни книжа или цял пазарен индекс, ако изберете биткойн ETF, не можете да диверсифицирате други финансови активи.
Трябва ли да инвестирате в крипто индексни фондове и ETF?
Когато инвестирате в крипто индексни фондове или ETF, не можете да намерите универсален отговор. Въпреки че има значителен потенциал за печалба от инвестиции, свързани с крипто, съществува и риск поради нестабилния характер на крипто активите. Въпреки това, що се отнася до инвестирането, вие сте добър кандидат, ако сте млад или достатъчно силен, за да понесете всякакви рискове, свързани с инвестиции, свързани с крипто.
Основният крипто индексен фонд или ETF инвеститорът няма нищо против излагането на крипто активи, без непременно да държи активите в своето портфолио. Тъй като крипто индексните фондове и ETF тепърва започват да се появяват на пазара, много крипто ентусиасти, които вярват, че те са парите на бъдещето, се радват да добавят още едно перо към шапките си.
Тъй като никой не може да каже какво крие бъдещето, историята показва, че има голям потенциал за печалба за тези, които инвестират в ранните дни. Въпреки това, ако решите да инвестирате в крипто индексни фондове или ETF, направете проучване, придобийте знания за крипто и изчислете потенциалните рискове. Най-важното е да ограничите инвестицията си до суми, които можете да загубите, ако нещата тръгнат надолу.